CFD na akcie - čo to je?
Rozdielové zmluvy (CFD - v angličtine zmluvy o rozdieloch) sú derivátové nástroje, a zároveň kúpno-predajná zmluva medzi dvoma účastníkmi obchodu, ktorej predmetom je daný cenný papier. CFD vo výstavbe sú podobné ako futures (futures) - umožňujú obchodovanie na danom inštrumente s využitím páky a „stávkovania“ na zmenu ceny oboma smermi (dlhá aj krátka pozícia). Nemajú však stanovený dátum uplynutia platnosti zmluvy a nezabezpečujú fyzické dodanie daného tovaru.
Podkladovým nástrojom, ktorý je referenčným bodom pre cenu CFD, môže byť napríklad samotný index, ale aj futures kontrakt založený na tomto indexe. Môžu to byť aj akcie známych kótovaných spoločností, napr tesla, Netflix alebo jablko.
CFD nie sú štandardizovaným nástrojom, čo znamená akýkoľvek maklér svoje špecifiká si môže nastaviť interne na svojej platforme (t. j. môže sám regulovať spready, provízie, swapy, obchodné hodiny atď.). To znamená, že vzhľad sviečok aj kotácie sa môžu do určitej miery líšiť od jedného brokera k druhému, aj keď zdanlivo odkazujú na rovnaký nástroj.
Akciové CFD - Porovnanie ponúk
V súčasnosti je ťažké nájsť forexového brokera, ktorý ponúka len meny. Najčastejšie okrem hlavných a menej populárnych menových párov dostávame možnosť obchodovať s CFD nástrojmi na báze akciových indexov, energetických nosičov, komodít, ale aj akcií kótovaných spoločností. Takáto ponuka otvára celý rad možností a umožňuje širokú diverzifikáciu investičného portfólia či krátkodobé špekulácie s nástrojmi, na ktorých dochádza k väčšej volatilite. Nižšie je uvedený zoznam vybraných brokerov, ktorí ponúkajú obchodovanie s CFD na akcie.
Od februára 2024
Koniec | Cyprus, Spojené kráľovstvo, Austrália, Seychely | Austrália, Cyprus, Maurícius | Poľska | Cyprus, Spojené kráľovstvo | Lotyšsko | Dania |
Platforma | web | MT 4/5, cTrader | xStation | MT 4/5, cTrader | JForex, * MultiCharts | SaxoTrader Pro SaxoTrader Go |
Minimálny vklad | 100$ | 200$ | 0 zł (odporúčané minimum 2000 XNUMX PLN) |
500 zł | 100 zł | 2 000 $ |
Typ popravy | MM | STP / ECN | MM | NDD | ECN | MM |
Vyžaduje sa kolaterál | bd | 5% | 20% - 100% - závisí od hodnoty | 4% - 60% (závisí od predpisov a množstva akcií v portfóliu) | 20% | 20 % - 110 % - závisí od hodnoty |
Počet dostupných výmen | 17 (z celého sveta) | USA, Austrália | 16 krajín (Európa, USA) | USA, Veľká Británia, Francúzsko, Nemecko | 14 krajín (Európa, USA) | 26 krajín (Európa, USA, Kanada, Austrália, Singapur, Hong Kong, Japonsko, Južná Afrika) |
Počet dostupných spoločností | viac ako 2500 | ok 1600 | viac ako 2000 | ok 150 | ok 500 | ok 8800 |
Min. hodnota transakcie | 10$ | 10 | ÁNO - závisí od hodnoty | NIE | NIE | 50 eur |
Max. hodnotu transakcie | NIE | 1000 | ÁNO - závisí od hodnoty | 1000 | NIE | NIE |
provízie | TAK | USA - 0,02 USD za 1 lot (na stranu) Austrália - 0,10% |
ÁNO - závisí od hodnoty | NIE | Európa – 0,10 % USA - 0,02 USD za akciu |
ÁNO - závisí od krajiny a typu účtu |
Víkendové výmeny | piatky (trojité) | piatky (trojité) | ** piatky (trojité) | piatky (trojité) | štvrtky (trojité) | piatky (trojité) |
Časový limit polohy | NIE | NIE | NIE | NIE | NIE | NIE |
Garancia vkladu | 20 000 EUR (Cyprus) 85 000 GBP (Spojené kráľovstvo) |
- | 100% až do 3000 EUR v 90% až 22 000 EUR |
20 000 EUR (Cyprus) 85 000 GBP (Spojené kráľovstvo) |
100% až do 3000 EUR v 90% až 22 000 EUR |
85 000 £ |
Ochrana proti prečerpaniu | TAK | NIE | TAK | TAK | TAK | TAK |
VYTVORIŤ ÚČET | ||||||
CFD sú komplexné nástroje a prichádzajú s vysokým rizikom rýchlej straty peňazí v dôsledku pákového efektu. 68 % až 89 % účtov retailových investorov stráca peniaze pri obchodovaní s CFD. Zvážte, či rozumiete fungovaniu CFD a či si môžete dovoliť vysoké riziko straty peňazí.
- * Možnosť pripojenia MultiCharts. Broker túto platformu štandardne neponúka.
- ** V závislosti od nástroja môžu existovať príležitostné výnimky.
- *** Väčšina akcií pre účty regulované CySec / FCA, všetky akcie v USA pre ASIC. Viac podrobností
Obchodovanie a CFD na akcie
Obchodovanie s akciovými kontraktmi sa technicky výrazne nelíši od obchodovania s menami. Obchodovanie rovnakým spôsobom, aj keď existuje niekoľko dôležitých rozdielov, ktoré treba mať na pamäti.
Máme k dispozícii najvýznamnejšie spoločnosti z celého sveta zaradené do hlavných burzových indexov a ďalšie. Existujú však brokeri, ktorí ponúkajú desaťtisíce CFD. Predaj nakrátko je možný, aj keď môžu existovať výnimky – najmä pre menej populárne spoločnosti.
- likvidita - Teoreticky je likvidita na CFD pre obchodníkov neobmedzená, pretože pozície sú akousi stávkou s maklérom, ktorého zodpovednosťou je primerane sa chrániť pred možným rizikom (napr. spájaním pokynov s inými klientmi, ich posielaním ďalej vášmu poskytovateľovi likvidity alebo nákup danej hodnoty na burze).
- Objem - Objem transakcie sa zvyčajne vyjadruje v blokoch alebo jednotlivých podieloch. To znamená, že nákupom 1.0 lotu CFD na akcie Apple môžeme skutočne kúpiť ekvivalent jednej akcie alebo celého balíka, napríklad 10 akcií. Dokážeme splniť limity pre jednotlivé transakcie, t.j. môže byť povolené nakúpiť napríklad minimálne 10 akcií a maximálne 1000 akcií. Horná hranica sa dá ľahko obísť tak, že urobíte viacero obchodov za sebou.
- Podrobnosti sú vždy uvedené v špecifikácii finančných nástrojov makléra. Pred uskutočnením transakcie si to určite skontrolujte!
- poplatky - Na akciové CFD môžu byť dvojité poplatky. Môže to byť (ale nemusí) spread a zároveň provízia z hodnoty transakcie. Niektoré spoločnosti navyše stanovujú minimálnu hodnotu provízie, ktorá sa účtuje. Napríklad, ak si náš maklér vezme províziu vo výške 0,03 % z hodnoty transakcie a minimálna provízia je 5 USD, potom pri uzavretí jednej transakcie v hodnote 5000 0,03 USD (provízia 1,5 % = 5 USD) bude účtovaná provízia vo výške XNUMX USD. . Nátierka môže byť pevná alebo plávajúca, ale vo väčšine prípadov dominuje plávajúca nátierka.
- Časové limity - Niektorí brokeri môžu mať obmedzenia na držanie otvorených pozícií (napr. až 180 dní, 365 dní atď.). Ak plánujete obchodovať v takejto dlhodobej perspektíve, uistite sa, že váš broker takéto obmedzenie nemá.
- Finančná páka - Každý broker nezávisle určuje finančnú páku pre CFD na akcie – miera páky sa môže líšiť v závislosti od spoločnosti. V Európskej únii je maximálny pákový efekt pre túto triedu aktív 1:5, čo znamená, že sa vyžaduje kolaterál vo výške 20 % burzovej hodnoty v čase transakcie. V prípade brokerov z krajín mimo EÚ je štandardná páka 1:20 (5% kolaterál), ale môže byť aj obmedzená, napr. v dôsledku zvýšenej expozície akcií v portfóliu (riešenie používané napr. FxPro).
- Výmena - Výmena negatívne sa vyskytujú bez ohľadu na smer transakcie (pre dlhé aj krátke pozície). Otvorenie krátkej pozície je v skutočnosti predajom akcií, ktoré nevlastníme (navyše s využitím pákového efektu). Pri tejto štruktúre nástroja musíte brať do úvahy „úroky“ z tohto úveru. Každý broker má svoju vlastnú politiku swapových bodov a samostatne definuje kurzy a čas ich výpočtu - spravidla sú účtované v rovnakých dátumoch ako v prípade mien.
Dividendy - spôsob vysporiadania
Rozdeľovanie časti zisku spoločnosťami vo forme dividend je bežný mechanizmus na burzách. Ako je to s CFD na akcie? Vyskytujú sa aj tu, aj keď spôsob ich osídlenia je odlišný.
Výplata dividend má vždy za následok odpočítanie tejto hodnoty od aktuálnej ceny akcie. Aby držiteľ CFD na danú akciu na nej nestratil (alebo dodatočne nespravodlivo nezískal), vysporiadanie dividendy prebieha cez výpočet swapu. Držiteľovi krátkej pozície je tento swap naúčtovaný, pretože ťaží z poklesu ceny (uzavretie dividend). Držitelia dlhých pozícií dostávajú pozitívny swap ako formu výplaty dividend.
Sprostredkovatelia spravidla priebežne informujú svojich klientov o výške a načasovaní výplat zisku jednotlivými spoločnosťami, ktoré sú ponúkané na ich platformách (to platí pre indexové CFD aj samotné akcie). Takéto informácie sa prenášajú prostredníctvom pošty, správ na webovej stránke makléra alebo na platforme. Pri obchodovaní s akciami by ste však aj takéto správy mali sledovať sami.
s týmto cenným papierom 20% trochu utrpeli, ale na IC trhoch je len 5%, tam sa dá obchodovať krátko. aerolinky ohrozené bankrotom môžu byť momentálne dobrý nápad hmmmm... 🙂