Ako obchodovať s Nasdaq Composite Index? [Sprievodca]

Nasdaq Composite je jedným z najznámejších indexov, ku ktorým bola pripojená „náplasť“. barometer technologických spoločností. Za zmienku stojí, že index je vážený kapitalizáciou, takže sa počíta úplne iným spôsobom ako Priemyselný priemer Dow Jones 30 (DJIA 30). Index je zahrnutý viac než 3300 XNUMX spoločností. Ide teda o veľmi široký index, ktorý má expozíciu vo viacerých sektoroch. Treba tiež dodať, že index Nasdaq Composite môže zahŕňať spoločnosti, ktoré sú kótované výhradne na The Nasdaq Stock Market alebo sú kótované na Nasdaq a iných amerických burzách.

Súčasťou indexu môže byť spoločnosť, ktorá je:

• Americká akciová spoločnosť,
• REIT,
• Zahraničná spoločnosť kótovaná prostredníctvom ADR.

Na druhej strane index nemôže zahŕňať: 

• ETF,
• fondy kótované na burze,
• záruky a iné deriváty,
• prednostné akcie,
• Dlhopisy prevedené na akcie.

Nasdaq Composite je jedným z najznámejších indexov, ktoré poskytujú expozíciu americkým technologickým spoločnostiam. Je však dôležité si uvedomiť, že technologické spoločnosti tvoria približne polovicu indexu. Na druhej strane súčasťou indexu sú aj spoločnosti pôsobiace v „starej ekonomike“. Môžete nájsť výrobcov sladkostí, majiteľa siete kaviarní či známeho výrobcu nápojov. Za pripomenutie tiež stojí, že index Nasdaq Composite zahŕňa aj zahraničné spoločnosti (vrátane čínskych spoločností JD.com alebo Pinduoduo). Rovnako ako väčšina indexov je Nasdaq Composite vážený kapitalizáciou.

História indexu

Maskot Pets.com - jedna zo spoločností - symboly dotcom bubliny

História indexu siaha do 5. februára 1971. Základná hodnota indexu bola stanovená na 100 bodov. Počas prvého roka index rástol a dostal sa na úroveň 130 bodov. Index však veľmi rýchlo spadol do medvedieho trhu spôsobeného krízou v rokoch 1973-1974, ktorá bola následkom kolapsu Bretton Woods systému (tzv. Nixon Shock). Na svojom vrchole klesol Nasdaq Composite pod 55 bodov (október 1974). Index prekonal vrchol z roku 1972 až v septembri 1978. Ďalších 9 rokov pokračoval silný býčí trh, ktorý bol prerušený krachom v roku 1987. Ďalší silný býčí trh trval od roku 1989 do roku 2000. Obdobie od roku 1995 do roku 2000, známe aj ako dotcom bublina, bolo obzvlášť dynamické. Počas tohto obdobia sa index Nasdaq Composite zvýšil z 1000 5 bodov na 046 9 bodov (2000. marca XNUMX). 

Po prasknutí internetovej bubliny sa Nasdaq prepadol do dvojročného prepadu, ktorý sa skončil v októbri 2002. Až v roku 2015 Nasdaq stanovil ďalší summit. Index 24. augusta 2021 prekročil hranicu 15 000 bodov.

Zloženie indexu

Podľa údajov poskytnutých spoločnosťou Nasdaq Inc, index Nasdaq Composite mal na konci druhého štvrťroka 2021 3334 XNUMX komponentov.. 

Najväčšie podiely majú spoločnosti z nasledujúcich odvetví:

• IT – 47,97 %,
• voľný tovar - 20,28 %,
• zdravotníctvo - 10,31 %,
• priemysel - 6,33 %,
• financie - 4,81 %.

Najväčšími zložkami indexu sú tieto spoločnosti:

• jablko,
• Microsoft,
• Amazonka,
• facebook,
• Abeceda.

Nižšie je uvedený stručný prehľad niekoľkých spoločností v indexe Nasdaq Composite.

JD.com

Je to jedna z najväčších predajných platforiem v Číne. Na rozdiel od Alibaba vyvíja vlastnú logistickú sieť, ktorá vám umožňuje rýchlejšie dodávať produkty a kontrolovať celú zákaznícku skúsenosť (od zadania objednávky až po jej prijatie). Spoločnosť má viac ako 1200 skladov rozmiestnených po celej Číne. Spoločnosť zamestnáva viac ako 200 000 ľudí v logistike (kuriéri a skladníci). JD je veľmi silná v predaji elektroniky a domácich produktov. Spoločnosť diverzifikuje svoje aktivity vstupom okrem iného do cloudového sektora. Veľké náklady na logistiku znamenajú, že spoločnosť vynakladá veľmi veľké kapitálové výdavky (CAPEX).

Burzový graf JD.com, interval W1. Zdroj: xStation 5, XTB.

Booking.com

Spoločnosť bola založená v roku 1997. Je to jedna z mála hviezd prelomu 96. a XNUMX. storočia, ktorá vyviazla nepoškodená z prasknutia internetovej bubliny. Booking je najznámejší pre poskytovanie hotelových rezervačných služieb cez internet (prostredníctvom webovej stránky alebo aplikácie pre smartfóny). Cez Rentalcars.com ponúka aj online prenájom áut. Do skupiny Booking Holdings patrí aj služba KAYAK, ktorá umožňuje porovnávať ceny leteniek, hotelových izieb a prenájmov áut. Prostredníctvom značky OpenTable spoločnosť ponúka aj rezervácie reštaurácií. V súčasnosti kapitalizácia spoločnosti presahuje XNUMX miliárd dolárov.

Burzový graf Booking.com, interval W1. Zdroj: xStation 5, XTB.

Verisign

Ide o spoločnosť, ktorá poskytuje služby registrácie doménových mien. Ponúka možnosť registrácie názvov webových stránok pod najobľúbenejšími adresami .com a .net. Na konci Q2021 157 mala spoločnosť 13,6 miliónov registrovaných webových stránok s koncovkou .com a 5 milióna s koncovkou .net. Spoločnosti sa darí zvyšovať zákaznícku základňu v priemere o 76 % ročne. Stojí za to mať na pamäti, že významný pomer „obnovenia“ spoločnosti je približne 24 %. Spoločnosť je stroj generujúci hotovosť tým, že ponúka základné služby pre internetové podnikanie, ktoré zároveň nestojí príliš veľa. Spoločnosť nemá veľké kapitálové výdavky, čo jej umožňuje vytvárať vysoký voľný peňažný tok (FCF). Aktuálna kapitalizácia spoločnosti presahuje XNUMX miliárd dolárov.

Kontrola akciového grafu, interval W1. Zdroj: xStation 5, XTB.

adobe

Ide o spoločnosť, ktorej história siaha až do roku 1982. V najväčšom segmente - Digitálne média - spoločnosť ponúka možnosť tvorby, publikovania, propagácie a speňažovania digitálneho obsahu. Vlajkovým produktom spoločnosti je Creative Cloud (fungujúci formou predplatného). Príjemcami produktov v tomto segmente sú tvorcovia obsahu, dizajnéri, pracovníci marketingových oddelení a vývojári aplikácií. Za zmienku stojí aj dôležitý produkt, ktorým je Adobe Document Cloud. Adobe vďaka svojej produktovej ponuke uľahčuje digitalizáciu pracovného toku dokumentov vo firmách. Ďalším najväčším segmentom je segment Digitálny zážitokkde spoločnosť Adobe prostredníctvom produktu Adobe Expericene Cloud ponúka možnosť integrácie online marketingu napríklad s analýzou webových stránok. To umožňuje jednoduchú personalizáciu v reálnom čase, čo pomáha pri lepšej monetizácii produktu. Aktuálna kapitalizácia spoločnosti presahuje 300 miliárd dolárov.

Burzový graf Adobe, interval W1. Zdroj: xStation 5, XTB.

Netflix

Ide o spoločnosť, ktorá zmenila spôsob, akým spotrebitelia trávia svoj voľný čas sledovaním televízie. Počiatky Netflixu siahajú do roku 1997, kedy sa spoločnosť zaoberala ponukou požičovne DVD v modeli predplatného. Míľnikom vo vývoji spoločnosti bolo spustenie streamovania video obsahu. V dôsledku toho mali používatelia prístup k širokej knižnici filmov a seriálov za nízku cenu. Netflix využil nerozvinutý výklenok, pre ktorý sa nechceli zohnúť ani televízne stanice, ani vlastníci práv na filmy a seriály. Vďaka tomu si Netflix dokázal rýchlo vybudovať meradlo a začať vytvárať vlastné filmy a seriály, aby mal aj vlastný obsah, ktorý by mu umožnil odlíšiť sa od konkurencie. Mnohé z produkcií Netflixu sa stali kultovými (vrátane House of Cards). V súčasnosti má spoločnosť viac ako 200 miliónov predplatiteľov v 190 krajinách po celom svete. Kapitalizácia spoločnosti presahuje 255 miliárd dolárov.

Burzový graf Netflix, interval W1. Zdroj: xStation 5, XTB.

Starbucks

Je to jedna z najznámejších spotrebiteľských značiek na svete. Spoločnosť bola založená v roku 1971 v Seattli, Washington. Spoločnosť sa od začiatku zamerala na kvalitu svojich produktov a služieb (známe školenia baristov) a vytváranie miest na príjemné trávenie času. Zároveň spoločnosť neustále zväčšovala svoj rozsah, čím získala výhodu nad rozptýlenou konkurenciou. Kaviarne Starbucks ponúkajú okrem kávy a iných nápojov aj jedlo. Spoločnosť sa rozvíja prostredníctvom siete vlastných predajní a franšízy. Spoločnosť pôsobí pod týmito značkami: Starbucks, Teavana, Seattle's Best Coffee, Evolution Fresh, Ethos, Starbucks Reserve a Prince. Starbucks sa môže pochváliť, že má viac ako 32 000 obchodov po celom svete. Aktuálna kapitalizácia spoločnosti je 140 miliárd dolárov.

Burzový graf Starbucks, interval W1. Zdroj: xStation 5, XTB.

Mondelez

Ide o americkú spoločnosť, ktorá je jedným z najväčších výrobcov sladkostí a pochutín na svete. Mondelez je jednou zo spoločností Fortune 500. Súčasná štruktúra spoločnosti vznikla v roku 2012 (s vylúčením Kraft Foods), ale počiatky spoločnosti siahajú do 50. rokov minulého storočia. Spoločnosť má veľmi silné portfólio značiek, medzi ktoré patrí napr Cadbury, Milka, Toblerone, Oreo, BelVita, LU alebo Alpen Gold. Spoločnosť tiež vlastní 48 % JDE (Jacobs Douwe Egberts). JDE vlastní značky ako Jacobs, Tassiomo, Gevalia. V skupine Mondelez generuje najväčšie tržby segment sušienok a koláčov (31 % tržieb). Na rade sú čokolády s 4 % podielom na predaji. Najnižšie tržby generuje segment nápojov (79 %). Spoločnosť zamestnáva 000 85 ľudí. Aktuálna kapitalizácia spoločnosti je XNUMX miliárd dolárov.

Burzový graf Mondelez, interval W1. Zdroj: xStation 5, XTB.

Čo môže ovplyvniť hodnotu indexu Nasdaq Composite?

Stav americkej, svetovej ekonomiky a jednotlivých odvetví

Každá spoločnosť, ktorá je súčasťou indexu, nepôsobí vo vzduchoprázdne. V dôsledku toho jej činnosť závisí od stavu ekonomiky, v ktorej pôsobí. Stav firiem ako JD.com či Pinduoduo závisí napríklad od situácie na čínskom maloobchodnom trhu. Spoločnosti zamerané najmä na americký trh budú zase citlivejšie na zmeny ekonomickej situácie v USA. 

Za zmienku stoja aj celosvetové trendy, ktoré môžu podporovať niektoré firmy. Príkladom je rastúci význam online platieb, ktoré pomáhajú spoločnostiam ako PayPal. Na druhej strane nárast online predaja prináša spoločnostiam ako Amazon vánok.

Finančné výsledky spoločností

Z dlhodobého hľadiska sú pri oceňovaní podniku najdôležitejšie finančné výsledky podniku. Rastúce výnosy, zisky a voľný peňažný tok (FCF) sú pádnymi argumentmi pre dlhodobé zvyšovanie cien akcií. Z tohto dôvodu sa oplatí sledovať finančné výsledky spoločností zaradených do indexu. Najmä tie, ktoré majú najväčší vplyv na zmenu hodnoty indexu.

Futures kontrakty

Nasdaq Composite futures nie sú najobľúbenejším indexom poskytujúcim expozíciu technologickým spoločnostiam. Má prioritnú dlaň index Nasdaq 100. V prípade futures na Nasdaq Composite môžu investori obchodovať s futures e-mini.

1 bod tejto zmluvy má hodnotu 20 USD.

V dôsledku toho je nominálna hodnota futures kontraktu viac ako 300 000 USD. Je možné obchodovať s dvoma nasledujúcimi štvrťročnými futures. Napríklad od 19. septembra 2021 môže investor obchodovať zmluvy, ktorých platnosť vyprší v decembri 2021 a marci 2021.

Rozdielové zmluvy (CFD)

Ďalšou možnosťou, obľúbenou najmä u maloobchodných obchodníkov, je špekulácia s kontraktmi na rozdiel (CFD). Bohužiaľ, samotný index Nasdaq Composite je u Forex brokerov veľmi nepopulárny, na rozdiel od NASDAQ100. Malo by sa však pamätať na to, že z dôvodu nedostatočnej štandardizácie nástrojov CFD sa ponuka môže líšiť v závislosti od brokera. Nižšie uvádzame vybrané ponuky brokerov na CFD založené na NASDAQ100.

Maklér
Koniec	Poľska	Cyprus, Austrália, St. Vincent a Grenadíny	Veľká Británia, Cyprus
symbol NASDAQ100	US100	US100	USTEC
Minimálny vklad	0 zł (odporúčané min. 2000 500 PLN alebo XNUMX USD, EUR)	50 USD	100 zł
Minimálna hodnota šarže	cena * 5 dolárov	cena * 1 dolárov	cena * 1 dolárov
provízie	-	-	-
Platforma	xStation	MT4, MT5, cTrader	MT4, MT5
	PRESKÚMANIE	PRESKÚMANIE	PRESKÚMANIE
	VYTVORIŤ ÚČET	VYTVORIŤ ÚČET	VYTVORIŤ ÚČET

CFD sú komplexné nástroje a prichádzajú s vysokým rizikom rýchlej straty peňazí v dôsledku pákového efektu. 72 % až 89 % účtov retailových investorov stráca peniaze pri obchodovaní s CFD. Zvážte, či rozumiete fungovaniu CFD a či si môžete dovoliť vysoké riziko straty peňazí.

Graf - NASDAQ 100

Nasdaq Composite ETF

Je možné investovať do ETF vystavenie sa indexu Nasdaq Composite Index (Fidelity Nasdaq Composite Index ETF). Vďaka svojej likvidite a nízkym nákladom na správu si však môžete vybrať ETF, ktoré napodobňuje index Nasdaq 100, čo je 100 najväčších a najlikvidnejších zložiek indexu Nasdaq Composite. 

Príkladom je najväčšie ETF svojho druhu. Je to Invesco QQQ Trust. Produkt bol vytvorený v roku 1999, teda blízko vrcholu internetovej bubliny. V súčasnosti sa v QQQ nahromadilo viac ako 192 miliárd dolárov v aktívach pod správou (AUM). Ročné náklady na správu fondu (TER) sú 0,20 %. 

Za zmienku stojí aj poľský ETF vystavujúci index Nasdaq 100. Je Beta ETF zaistený Nasdaq-100 PLN. 

Namiesto ETF si môžete zvoliť aj nákup tradičných akcií a „poskladať“ si vlastné portfólio na základe amerických technologických spoločností.

Makléri ponúkajúci akcie a ETF

Napríklad na XTB Dnes tu nájdeme cez 3500 400 akciových nástrojov a XNUMX ETF, a Saxo Bank viac ako 19 000 spoločností a 3000 XNUMX ETF fondov.

Maklér
Koniec	Poľska	Dania	Cyprus *
Počet ponúkaných výmen	16 výmen	37 výmen	24 výmen
Počet akcií v ponuke	cca 3500 XNUMX - akcií cca 2000 - CFD na akcie	19 000 - zdieľaní 8 800 - CFD na akcie	cca 3 - CFD na akcie
Počet ETF v ponuke	cca 400 - ETF cca 170 - CFD na ETF	3000 - ETF 675 - CFD na ETF	cca 100 - CFD na ETF
provízie	0% provízia až do 100 000 EUR obrat / mesiac	podľa cenníka	Rozpätie závisí od nástroja
Minimálny vklad	0 zł (odporúčané min. 2000 500 PLN alebo XNUMX USD, EUR)	0 PLN / 0 EUR / 0 USD	500 zł
Platforma	xStation	SaxoTrader Pro Saxo Trader Go	Platforma Plus500
	PRESKÚMANIE	PRESKÚMANIE	PRESKÚMANIE
	VYTVORIŤ ÚČET	VYTVORIŤ ÚČET	VYTVORIŤ ÚČET

* Ponuka PLUS500 CY

CFD sú komplexné nástroje a prichádzajú s vysokým rizikom rýchlej straty peňazí v dôsledku pákového efektu. 72 % až 89 % účtov retailových investorov stráca peniaze pri obchodovaní s CFD. Zvážte, či rozumiete fungovaniu CFD a či si môžete dovoliť vysoké riziko straty peňazí.