Štatistika poľských obchodníkov za štvrtý štvrťrok 2018. Jasné zlepšenie výsledkov!

Poľské maklérske domy poskytujúce maklérske služby na Forexovom trhu a CFD nástroje prezentovali výsledky svojich klientov za štvrtý štvrťrok 2018 (Pozrite si výsledky za tretí štvrťrok 2018). Toto je prvý graf, ktorý plne pokrýva obmedzené obdobie obchodovania s pákovým efektom po produktovej intervencii ESMA (zmeny účinné od 1. augusta 2018).

Len pred pár dňami sme predstavili oznámenie Komory obchodníkov s cennými papiermi, ktorá jednoznačne poukázal na odliv európskych investorov k maklérom z krajín mimo EÚ. Dá sa preto predpokladať, že súčasné porovnanie je charakterizované menšou štatistickou vzorkou. Je však ťažké určiť úroveň jeho zmien. Ale mali nariadenia ESMA skutočne zamýšľaný účinok?

Jasné zlepšenie mien a komodít

Nižšie uvedené tabuľky prezentujú výsledky obchodníkov rozdelené do finančných nástrojov vyjadrené v percentách, ktorí uzavreli transakcie s poľskými maklérskymi domami ponúkajúcimi obchodovanie Forex / CFD. Štvrtý riadok zobrazuje percentuálnu zmenu oproti údajom za XNUMX. štvrťrok, aby sme krátkodobo videli pokrok (alebo žiadny pokrok).

Najvyššie hodnoty (zisk / strata) vo vzťahu ku všetkým maklérom vo výpise sú označené modrou farbou.

forex

CFD na komodity

CFD na indexy

CFD na dlhopisy a úrokové sadzby

Akciové CFD

Kryptowaluty

TMS Brokers bol opäť jediným poľským brokerom, ktorý predstavil štatistiky o výsledkoch klientov špekulujúcich s CFD na základe kryptomien. Percento zarábajúcich obchodníkov bolo 23,3%skôr stratové 76,7%. V porovnaní s tretím štvrťrokom je to výsledok -1% horšie.

Zhrnutie tabuľky

Toto je historický moment. V prípade vybraných maklérov tvorili väčšinu zákazníci, ktorí mali na menách zisk. Bariéru 50% zisku na Forexovom trhu prekonali obchodníci obchodujúci v Alior Bank a Noble Securities. Ale ani zvyšok nezaostával, jednoznačne sa k tejto úrovni približoval. V celkovom poradí si najhoršie počínali klienti XTB (mierne nad 41 %). Zaujímavé je, že všetci brokeri zaznamenali nárast aspoň o 5%.

Závan optimizmu máme aj na tovare, kde štatistiky sa zlepšili všade okrem banky Alior. Viac ako 50 % zarábajúcich bolo v Noble Securities. Najhoršie dopadlo opäť XTB, no napriek tomu sa viac ako 40 % obchodníkov ukázalo ako úspešných.

V prípade indexov možno pozorovať opačnú tendenciu. Väčšina brokerov vykázala oveľa horšie výsledky ako v QXNUMX. Najlepšie boli klienti BossaFX, kde bolo percento zárobku 46,15 % deklasuje konkurenciu. Na konci kurzu opäť klienti XTB.

Pri nástrojoch založených na úrokových sadzbách a dlhopisoch sa údaje zvyčajne vyznačujú nízkou štatistickou vzorkou, čo je vidieť na veľkých skokoch v štatistikách. Tentokrát sa lídrom ukázali Noble Securities, kde 80 % obchodníkov dosiahlo zisk. BossaFX je na poslednom mieste. Jediným maklérom, ktorý nezverejnil údaje pre túto triedu aktív, je Alior Bank - pravdepodobne kvôli absencii akýchkoľvek transakcií uskutočnených v tomto období jej klientmi.

Pre CFD na akcie je BossaFX na prvom mieste a XTB je na poslednom, treťom. Odhliadnuc od nespoľahlivých výsledkov úrokových nástrojov / dlhopisov, CFD na akcie dopadli v celkovom hodnotení zďaleka najhoršie.

Komentár Forex Clubu

Najhoršie sa vo štvrtom štvrťroku nepochybne darilo klientom XTB, kde bolo percento zarábajúcich najnižšie v štyroch z piatich kategórií. Je však na mieste pripomenúť, že ide o brokera s najväčšou skupinou klientov, vďaka čomu sú najspoľahlivejšie aj samotné štatistiky. Vidno jasné zlepšenie mien a komodít – treba tiež poznamenať, že latka neustále stúpa. V prípade mien zaznamenali v Q2018 3 všetci brokeri aj výrazný nárast ziskovosti z cca 8 % na XNUMX %.

Dožili sme sa momentu kde každý druhý poľský obchodník zarába na menách. Ťažko povedať, či môžeme očakávať ďalšie zlepšenie v smere 60-70%. Teoreticky je to možné, ale v praxi je to skôr zhovievavé želanie. V prípade indexov je vidieť, že trh dopadol menej priaznivo, ale ide zrejme o efekt nerozhodnosti – takmer celý štvrtý štvrťrok sa hlavné akciové indexy pohybovali v bočnom trende.

Sú senzačné výsledky v oblasti mien a komodít znakom toho, že obmedzenie pákového efektu skutočne zafungovalo? V skutočnosti je ťažké to priznať so všetkou tvrdosťou, pretože nariadenia ESMA sú účinné "Vyhnali" mnohí obchodníci, najmä tí s menším kapitálom, mimo predpisov Európskej únie hľadajú viac pákového efektu. Určite teda máme do činenia s redukciou štatistickej vzorky – len nevieme o koľko.

Realizácia objednávky - čas a sklz

Skupina troch poľských maklérov opäť predložila dodatočné správy o realizácii pokynov z hľadiska doby realizácie av prípade XTB navyše z hľadiska rozsahu cenového sklzu a zaznamenaných priemerných spreadov.

V prípade: bossa štandardný čas vykonania v Q2018 XNUMX bol 82 milisekúnd a to bol vysledok 6 ms horšie v porovnaní s XNUMX. štvrťrokom Priemerný čas zahŕňa „príkazy klienta“ chápané ako čakajúce príkazy za trhové ceny, ako aj zrušenie a úpravy parametrov týchto príkazov.

Maklér Ušľachtilé cenné papiere poskytla informácie o štandardnej dobe realizácie pokynov klientov na OTC trhu (t.j. priemerná doba realizácie za štandardných podmienok). V porovnaní s tretím štvrťrokom to bolo v štvrtom štvrťroku 2018 vo výške 379.53 milisekúnd, takže došlo ešte raz k zlepšeniu, ktoré v tomto prípade predstavovalo 17,1 milisekúnd.

Priemerný čas vykonania objednávky v XTB dosiahli v štvrtom štvrťroku 59 milisekúnd a ide o rovnaký výsledok ako v predchádzajúcom posudzovanom období. Štandardná doba splnenia objednávky v XTB, chápaná ako maximálna doba realizácie objednávky, v ktorej bolo vykonaných 99 % objednávok, bola 251 milisekúnd.

Sklzy pri vykonávaní príkazov v XTB

Najväčší poľský maklér ako jediný zverejnil údaje o cenových sklzoch. Na vykonávanie príkazov v trhovom režime na CFD nástroje 61.91% transakcie sa uskutočnili so sklzom 0, 18.72 % pozitívnychsa 19.37 % s negatívnym sklzom Pre klienta. Na vykonávanie príkazov v okamžitom režime na CFD nástroje 61.22% boli vykonané s odchýlkou ​​0 od ceny objednávky, 19.42 % s kladnou odchýlkou oraz 19.36 % so zápornou odchýlkou Pre klienta.

XTB opäť prezentovalo priemernú hodnotu spreadov rozčlenenú podľa objemových rozsahov:

1. od 0.0 do 1.0 lotu,
2. od 1.01 do 5.0 lotov,
3. od 5.01 do 15.0 lotov,
4. od 15.01 do 30.0 lotov,
5. od 30.0 letov vyššie.

Zahraniční forexoví brokeri

Hoci povinnosť zverejňovať štvrťročné štatistiky ukladá PFSA len poľským maklérskym domom, dvaja zahraniční makléri - Admiral Markets oraz Trhy CMC. Ako sa darilo obchodníkom využívajúcim služby týchto spoločností? Výsledky sú uvedené v tabuľkách nižšie.

Trhy CMC

Britský broker tiež prvýkrát za sebou predstavil výsledky kryptomien. Tie však dopadli o 2 % horšie. Pokles je viditeľný aj na indexoch a CFD na akcie (-6 %). Jasný nárast je vidieť v komoditách (až o 19 %) a menách (+ 7 %), čo celkom reálne zapadá do štatistík prezentovaných poľskými brokermi.

Admiral Markets

V tomto prípade populárneho AM sa prezentované výsledky týkajú iba štyroch skupín nástrojov. Zmeny v porovnaní s 2018. štvrťrokom 6 sú zmiešané. Výrazný nárast zaznamenali meny a komodity. V prípade indexov a CFD na akcie, podobne ako v prípade klientov CMC, vidíme horšie výsledky o cca 4 %. Za zmienku však stojí, že v predchádzajúcom štvrťroku došlo k nárastu percenta ziskových zákazníkov pre všetky triedy aktív v rozmedzí od cca 10 % do XNUMX %. Výsledkom je, že vo štvrtom štvrťroku zarobil obchodovaním s menami a komoditami viac ako každý iný klient.

Admiral Markets ako jediný broker pravidelne online zverejňuje podrobné údaje o realizácii príkazov svojich klientov.